Oor Beperkte Stock eenhede per Beperkte Stock Eenheid is 'n toekenning ter waarde in terme van maatskappy voorraad, maar maatskappy voorraad is nie uitgereik ten tyde van die toekenning. Na afloop van die ontvanger van 'n eenheid voldoen aan die vereiste vestiging, die maatskappy versprei aandele, of die kontantekwivalent van die aantal aandele wat gebruik word om die eenheid te waardeer. Afhangende van plan reëls, kan die deelnemer of skenker word toegelaat om te kies of om hulle in voorraad of kontant. Hoe kan Beperkte Stock Eenheid Planne Een keer 'n werknemer toegestaan Beperkte Stock Eenhede, moet die werknemer besluit of aanvaar of verwerp die toekenning. Indien die werknemer die toekenning aanvaar, kan hy versoek word om die werkgewer betaal 'n koopprys vir die toekenning. Na die aanvaarding van 'n skenking en die verskaffing van betaling (indien van toepassing), moet die werknemer wag totdat die toekenning berus. Vestigingstydperke vir Beperkte Stock Eenhede mag tydgebaseerde ( 'n bepaalde tydperk van die toekenningsdatum) of prestasiegebaseerde (dikwels gekoppel aan prestasie van korporatiewe doelwitte) wees. Wanneer Beperkte Stock Eenhede rok, die werknemer ontvang die aandele van die maatskappy voorraad of die kontantekwivalent (afhangende van die companyrsquos plan reëls) sonder beperking. Jou maatskappy kan toelaat of vereis dat jy die ontvangs van die aandele of kontant ekwivalent (ook na gelang van die companyrsquos plan reëls) uitstel tot 'n later datum. Inkomstebelasting Behandeling Onder normale federale inkomstebelasting reëls, 'n werknemer ontvang Beperkte Stock Eenhede nie belas ten tyde van die toekenning. In plaas daarvan, is die werknemer belas word teen vestiging (wanneer die beperkings verval) tensy die werknemer verkies om ontvangs van die kontant of aandele uit te stel. In hierdie omstandighede, moet die werknemer statutêre minimum belasting te betaal soos bepaal deur hul werkgewer by vestiging, maar die betaling van alle ander belastings kan uitgestel word totdat die tyd van verspreiding, wanneer die werknemer eintlik neem ontvangs van die aandele of kontant ekwivalent (afhangende van die companyrsquos plan reëls). Die bedrag van die inkomste aan belasting onderhewig is die verskil tussen die billike markwaarde van die skenking ten tyde van die vestiging of verspreiding, minus die bedrag wat vir die toekenning bedrag (indien enige). Vir toelaes wat betaal in werklike aandele, begin die employeersquos belasting Holding tydperk ten tyde van die verspreiding (wat mag of nie mag nie saamval met vestigingstydperke afhangende van die plan reëls), en die employeersquos belastingbasis gelyk aan die prys betaal vir die voorraad bedrag plus die bedrag ingesluit as gewone vergoeding inkomste. By 'n latere verkoop van die aandele, die aanvaarding van die werknemer beklee die aandele as 'n kapitaalbate, die werknemer sal kapitaalwins inkomste of verlies of sodanige kapitaalwins sou wees 'n kort - of langtermyn wins sal afhang van die tyd tussen die begin erken van die beheermaatskappy tydperk by vestiging en die datum van die daaropvolgende verkoop. Raadpleeg jou belasting adviseur ten opsigte van die inkomste belasting gevolge te you. Stock Options Vs. Beperkte Aandele is 'n gewaardeerde BBB Logo BBB (Better Business Bureau) Kopiereg kopieer Zacks Investment Research In die middel van alles wat ons doen is 'n sterk verbintenis tot onafhanklike navorsing en die deel van sy winsgewende ontdekkings met beleggers. Hierdie toewyding tot die gee beleggers 'n handel voordeel gelei tot die skepping van ons bewese Zacks Rank voorraad-gradering stelsel. Sedert 1986 is dit byna verdriedubbel die SampP 500 met 'n gemiddelde wins van 26 per jaar. Hierdie opbrengste dek 'n tydperk vanaf 1986-2011 en is ondersoek en bevestig deur Baker Tilly, 'n onafhanklike ouditeursfirma. Besoek prestasie vir inligting oor die prestasie getalle bo vertoon. NYSE en AMEX data is ten minste 20 minute vertraag. NASDAQ data is ten minste 15 minute delayed. What beperk Aandeel 038 Beperkte Stock Eenhede (RSUs) Beperkte voorraad en beperk voorraad eenhede (RSUs) het 'n gewilde keuse vir baie maatskappye wat wil werknemers te beloon met 'n aandeel van eienaarskap in die maatskappy sonder die administratiewe kompleksiteit van tradisionele voorraad opsie planne. Beperkte voorraad planne het hulself bewys meer voordelig as hul tradisionele eweknieë in die sin dat dit nie moontlik is om te wees vir die voorraad om waardeloos geword, want dit is vir opsies of regte. Maar terwyl beperkte voorraad en RSUs is soortgelyk in baie opsigte, die meeste werkgewers is geneig om RSUs guns. Dit is omdat hulle toelaat dat maatskappye om die uitreiking van werklike aandele aan deelnemers stel vir 'n tydperk van tyd. Wat is beperk Stock Beperkte voorraad is voorraad wat, soos die naam aandui, kom met sekere beperkings op die uitreiking en verkoop deur die werkgewer. Hierdie tipe van voorraad moet nie verwar word met die ander kategorie van beperkte sekuriteite wat uitgereik word aan korporatiewe bestuurders onder SEC Reël 144, wat binnehandel verbied word. Beperkte voorraad uitgereik kan word om 'n tipe van werknemer in 'n maatskappy, en sy uitreiking en administrasie is nie onderhewig aan Artikel 144, per se. Maar beperk voorraad is 'n aparte entiteit van gekwalifiseerde aftreeplanne, soos 'n 401k. wat val onder ERISA regulasies. Dit maak nie ontvang belasting-bevoordeelde behandeling van enige aard soos gekwalifiseerde planne doen. Struktuur en Doel Beperkte voorraad toegestaan aan 'n werknemer op die toekenningsdatum op 'n wyse soortgelyk aan dié van tradisionele voorraad opsie planne. Dit beteken egter beperk voorraad nie 'n oefening funksie die voorraad is gewoonlik behou deur die maatskappy tot sy vestiging skedule voltooi is. Beperkte voorraad is geklassifiseer as 'n 8220full-waarde toekenning, 8221, wat beteken dat die aandele dra die volle waarde van die voorraad op die tydstip wanneer dit toegestaan. Beperkte voorraad lyk tradisionele nie-gekwalifiseerde planne in die sin dat daar 'n aansienlike risiko van verbeurdverklaring aan die werknemer. As die vereistes van die vestiging skedule voldoen word nie, dan is die werknemer verbeur die voorraad terug na die werkgewer. Vestigende Bylae Werkgewers kwessie beperk voorraad as 'n middel van die motivering van werknemers om sekere korporatiewe doelwitte te bereik. Daar is oor die algemeen drie tipes vestigingsvoorwaardes gebruik vir beperkte voorraad: Werknemer Verblyfreg. Baie beperkte voorraad planne bloot vereis dat die werknemer aan diens bly by die maatskappy vir 'n sekere tydperk van die tyd, soos drie tot vyf jaar. Werknemer Performance. Sommige vestiging skedules uitbetaal aan die vervulling van sekere maatskappy doelwitte, soos die ontwikkeling van 'n nuwe produk of die bereiking van 'n sekere drumpel van die produksie. Versnelde Vesting. Versnelde vestiging kan gebruik word indien die maatskappy insolvent raak of bankrot (sodat die werknemer ten minste iets kan ontvang voordat die voorraad waardeloos word) of die werknemer sterf of ongeskik raak. Sommige vestiging skedules kombineer hierdie eienskappe. Byvoorbeeld, kan 'n firma bied 'n vierjarige vestiging skedule wat sal versnel indien die werknemer was om sekere doelwitte of take uit te voer. Die vestiging skedules vir beperkte voorraad spieël dié van gekwalifiseerde-winsgewende deel planne en kan óf 8220cliff8221 of 8220graded8221 by die employer8217s diskresie wees. Cliff vestiging is 'n reëling waar die werknemer in 'n keer na 'n sekere tydperk van die tyd ontvang al die aandele, soos vyf jaar. Gegradeerde vestiging van tyd tot tyd verwyder die beperkings op 'n gedeelte van die aandele oor 'n bepaalde tydperk van die tyd 8211 byvoorbeeld 20 van die aandele keer per jaar oor 'n tydperk van vyf jaar vanaf die tyd van toekenning. Belasting van beperkte Stock Soos met nie-gekwalifiseerde voorraad opsies. beperk voorraad is nie belas ten tyde van die toekenning (of oefening, want daar is geen oefening funksie hier). Die waarde van beperkte aandele ten volle belasbaar wanneer hulle gevestigde geword dit is, as daar geen verdere risiko van verbeurdverklaring en die werknemer neem konstruktiewe ontvangs van die aandele. Die bedrag wat belas is gelyk aan die aantal aandele wat gevestigde op die vestigingsdatum vermenigvuldig met die sluitingsprys van die voorraad word. Hierdie bedrag belas word om die werknemer as vergoeding aan gewone inkomste belasting, ongeag of die werknemer onmiddellik die aandele verkoop of hou die voorraad vir 'n tydperk van tyd. Betaalstaat belasting 8211 insluitend staat, plaaslike, sosiale sekerheid, en Medicare belasting 8211 is uitgehaal, en die werkgewer kan kies om die aantal aandele wat aan die werknemer betaal word deur die bedrag van die aandele wat nodig is om die terughoudingsbelasting dek verminder. Werknemers wat kies om die aandele te hou en verkoop dit op 'n later datum verslag kort - of langtermyn wins of verlies dienooreenkomstig, met die prys of aandeelpryse op die datum (of datums) van vestiging besig om die koste basis vir die verkoop. Voorbeeld van belasting op Vesting Sam raak gevestig in 1000 aandele van beperkte voorraad op 5 September. Die voorraad sluit op 45 per aandeel daardie dag. Hy sal moet rapporteer 45000 van verdien vergoeding daarvoor. As hy in 'n gegradeerde vestiging plan, dan is die sluitingsdatum aandeelprys op elke vestiging datum gebruik word. Hierdie inkomste sal aan die res van sy loon op die W-2 vorm bygevoeg. Artikel 83 (b) Verkiesing Werknemers wat ontvang beperkte voorraad moet 'n belangrike keuse te maak wanneer hulle in hierdie planne te betree. Hulle het die opsie om die belasting te betaal op die tyd van vestiging, of hulle kan die belasting ten tyde van die toekenning te betaal op die voorraad. Artikel 83 (b) van die Internal Revenue Code toelaat hierdie verkiesing en kan werknemers om die belasting te betaal voordat vestiging as 'n middel van moontlik minder belasting betaal algehele. Natuurlik, of hierdie strategie werk is heeltemal afhanklik van die prestasie van die voorraad. Voorbeeld van 83 (b) Verkiesing Joan leer dat sy 1000 aandele van beperkte voorraad toegestaan sal word. Die maatskappy aandele prys is 10 op die datum van toekenning. Joan van mening dat die aandeelprys aansienlik sal waardeer in die volgende vyf jaar, sodat sy besluit om belasting betaal nou op die voorraad kragtens artikel 83 (b). Sy is belas op 10,000 gewone vergoeding as gevolg daarvan. Vyf jaar later, het sy ten volle gevestigde in die voorraad onder 'n krans vestiging skedule, en die voorraad is die moeite werd 25 per aandeel. Joan effektief ontsnap belasting op 15.000 van inkomste ingevolge hierdie bepaling. Maar, as die aandele prys was laer as 10 toe sy gevestigde het, dan sou sy geen manier om die belasting wat sy betaal gebaseer op die hoër aandeelprys op die toekenningsdatum verhaal het. Voordele van Beperkte Stock Beperkte voorraad bied verskeie voordele bo tradisionele voorraad opsie planne. Sommige van die belangrikste voordele wat kom met hierdie tipe van voorraad sluit in: volle waarde by Grant. In teenstelling met tradisionele voorraad opsies, is dit onmoontlik vir 'n beperkte voorraad aan waardeloos geword as dit druppels onder 'n sekere prys (tensy, natuurlik, die aandele prys val na nul). Werknemers kan dus nie water op hul beperkte voorraad en sal nie 'n gedeelte van die verkoop opbrengs betaal om terug te betaal die bedrag wat toegestaan is. Verbeterde werknemers se motivering en Verblyfreg. Werknemers wat weet dat hulle onmiddellik in die volle waarde van die voorraad sal kom wanneer hulle gevestigde meer geneig om te bly met die maatskappy en uit te voer op 'n hoë vlak sal wees geword. Stemreg. In teenstelling met hul RSU neefs, houers van beperkte voorraad ontvang die reg om te stem vir die aantal aandele wat aan hulle gegee word. Hierdie voorreg bestaan ongeag of die vestiging skedule voltooi is. Dividende. Beperkte voorraad betaal gewoonlik óf direkte dividende (of 'n kontant bedrag gelykstaande aan hulle voordat hulle gevestigde) aan die aandeelhouer beide voor en na vestiging. Nadele van beperkte Stock Sommige van die nadele wat kom met 'n beperkte voorraad sluit in: Vestigende Vereistes. Werknemers kan onmiddellike besit van die voorraad nie neem nie, maar moet wag vir sekere vestiging bepalings tevrede wees. Oortollige belasting. Werknemers mag hê om betalings van onnodige belasting te maak ingevolge artikel 83 (b) verkiesing as voorraad prysdalings. Hoër belasting. Daar is geen kapitaalwins behandeling beskikbaar by oefening 8211 net vir enige waardering tussen die prys vestiging en verkoop. Minder aandele uitgereik. Want hulle het absolute waarde, maatskappye gewoonlik reik minder aandele (miskien 'n derde tot 'n kwart) van beperkte voorraad in vergelyking met aandele-opsies. Tydsberekening van belasting. Werknemers moet terughoudingsbelasting ten tye van oefening te betaal ongeag wanneer aandele verkoop 8211 geen uitstel is beskikbaar tot verkoop. Wat is beperk Stock Eenhede (RSUs) Alhoewel beperkte voorraad eenhede is soortgelyk aan werklike beperk voorraad in baie opsigte, hierdie veelsydige instrumente word dikwels uitgereik deur werkgewers in die plek van beperkte aandele. RSUs bied baie van dieselfde voordele as beperk voorraad, maar het 'n paar unieke eienskappe wat hulle verkies om werklike voorraad in sommige gevalle maak. Beperkte voorraad eenhede verteenwoordig 'n belofte deur die werkgewer aan die werknemer betaal 'n sekere aantal aandele van die maatskappy voorraad in die toekoms na afloop van 'n vestiging skedule. Die werknemer is 'n toepaslike aantal 8220units8221 dat sy of haar belangstelling in die voorraad verteenwoordig opgedra, maar daar is geen werklike befondsing tot vestiging voltooi 8211 die opdrag van hierdie eenhede is bloot 'n boekhouding inskrywing dat geen tasbare waarde van enige aard het. RSUs gewoonlik het vestiging skedules wat soortgelyk of identies aan toelaes van werklike beperk aandele is. Hulle het nie dividende direk betaal, maar kan betaal dividend ekwivalente wat gebruik kan word getregter in 'n trustrekening te betaal terughoudingsbelasting help, of herbelê in die aankoop van meer aandele. Belasting op RSUs Beperkte voorraad eenhede belas in veel dieselfde manier as werklike beperk aandele. Werknemers moet inkomste en terughoudingsbelasting betaal op die ontvang op die vestiging datum bedrag, gebaseer op die sluitingsdatum markwaarde van die aandele prys. Hulle het oor die algemeen dieselfde opsies om van te kies om die weerhouding van belasting te betaal wat hulle kan betaal óf die belasting uit die sak, of verkoop die nodige aantal eenhede om hierdie bedrag te dek. Die sluitingsdatum aandeelprys op vestiging word dan die basis vir wins of verlies berekeninge wanneer die voorraad verkoop word. Die Artikel 83 (b) verkiesing is nie beskikbaar vir werknemers wat RSUs ontvang. Dit is omdat hierdie bepaling slegs van toepassing op tasbare eiendom van 'n soort, en geen werklike eiendom verleen om hulle soos dit is met aandele van beperkte voorraad. Tog is RSUs nie belas totdat beide die vestiging skedule voltooi is en die werknemer konstruktiewe ontvang die werklike aandele wat belowe. Natuurlik is hierdie twee gebeurtenisse gewoonlik gebeur op dieselfde tyd, maar werknemers in staat is om belasting uit te stel in sommige gevalle (behalwe vir die Social Security en Medicare belasting, wat altyd moet betaal word teen vestiging) deur die keuse om die voorraad te ontvang op 'n later datum . Voordele van RSUs RSUs bied baie van dieselfde voordele en nadele as hul beperkte voorraad neefs. Die volgende belangrike verskille geld: Moontlike laer tariewe. Te danke aan die afwesigheid van Artikel 83 (b) voorsiening, is daar geen moontlikheid vir die oorbetaling van belasting. Uitstel van Deel Uitreiking. Werkgewers kan RSUs uitreik sonder verdun die aandeel basis (vertragings uitreiking van aandele maatskappy). Dit is 'n aansienlike voordeel nie net oor beperkte voorraad, maar ander vorme van voorraad planne, soos werknemer voorraad aankoop planne en statutêre en nie-statutêre voorraad opsie planne. Goedkoop. Werkgewers aangaan laer administratiewe koste, aangesien daar geen werklike aandele te hou, rekord, en op te spoor. Belasting uitstel. Dit is moontlik om belasting buite die vestiging datum uit te stel deur die uitstel van die uitreiking van aandele aan werknemers. Buitelandse belasting Friendly. Uitreiking van RSUs aan werknemers wat buite die VSA kan belasting makliker te maak as gevolg van verskille in hoe en wanneer voorraad opsies word belas. Nadele van RSUs geen stemreg. RSUs nie stemreg bied tot werklike aandele word uitgereik teen vestiging. Geen dividende. RSUs kan nie dividende betaal, omdat daar geen werklike aandele gebruik word (werkgewers kan betaal kontantdividend ekwivalente as hulle kies). Geen Artikel 83 (b) Verkiesing. RSUs bied nie die Artikel 83 (b) verkiesing omdat die eenhede nie oorweeg word aan tasbare eiendom per die definisie van die Internal Revenue Code wees. Hierdie tipe van die verkiesing kan slegs gebruik word met tasbare eiendom. Van 'n employee8217s perspektief, is daar 'n realistiese nie 'n groot deel van die verskil tussen die ontvangs van beperkte voorraad versus beperk voorraad eenhede, behalwe dat daar geen 83 (b) verkiesing beskikbaar vir RSUs. Werkgewers tipies baat meer uit die gebruik van RSUs omdat dit hulle toelaat om die uitreiking van aandele maatskappy stel totdat die vestiging skedule voltooi is, wat dan vertraag die verwatering van die aandeel basis. Finale Woord Beperkte voorraad en RSUs is meer buigsaam vorme van belasting uitgestelde voorraad vergoeding wat nie 'n paar van die beperkinge wat werkgewers dikwels in die gesig staar met konvensionele voorraad opsie planne, soos verdunning van aandele maatskappy hoef aan te bied. Hoewel beide soorte planne is besig om meer gewild onder werkgewers, is RSUs begin om hul eweknieë verduistering as gevolg van hul groter eenvoud en uitstel van aandele uitreiking. Vir meer inligting oor hierdie vorms ekwiteitsvergoedingskemas, raadpleeg jou HR verteenwoordiger of finansiële adviseur meer Info die lid knoppie hierbo vir meer inligting of om aanlyn te teken. Tuis 187 artikels 187 Stock Options, Beperkte Stock, Phantom Stock, aandeelwaarderingsregte (AWR'e), en die werknemer voorraad aankoop Planne (ESPPs) Daar is vyf basiese vorme van individuele ekwiteitvergoedingskemas: voorraad opsies, beperkte voorraad en beperk voorraad eenhede, voorraad appresiasieregte, Phantom voorraad, en werknemer voorraad aankoop planne. Elke soort plan bied werknemers met 'n paar spesiale oorweging in prys of terme. Ons het hier nie te dek net bied werknemers die reg om voorraad te koop as enige ander sou belegger. Stock opsies gee werknemers die reg om 'n aantal aandele te koop teen 'n prys op die toekenningsdatum bepaal vir 'n bepaalde aantal jare in die toekoms. Beperkte voorraad en sy naasbestaande beperk voorraad eenhede (RSUs) gee werknemers die reg om aan te skaf of aandele ontvang, deur geskenk of aankoop, een keer 'n aantal beperkings, soos werk 'n sekere aantal jare of ontmoet 'n prestasie teiken, voldoen word. Phantom voorraad betaal 'n toekomstige kontant gelykstaande aan die waarde van 'n sekere aantal aandele. Aandeelwaarderingsregte (AWR'e) verskaf die reg om die toename in die waarde van 'n aangewese getal aandele, kontant betaal of aandele. Werknemer voorraad aankoop planne (ESPPs) bied werknemers die reg om maatskappy-aandele te koop, gewoonlik teen 'n afslag. Stock Options 'n Paar sleutelkonsepte help definieer hoe aandeelopsies werk: Oefening: Die aankoop van voorraad op grond van 'n opsie. Uitoefeningsprys: Die prys waarteen die voorraad gekoop kan word. Dit staan ook bekend as die trefprys of toekenning prys. In die meeste planne, die uitoefeningsprys is die billike markwaarde van die voorraad op die oomblik die toestaan. Smeer: Die verskil tussen die uitoefeningsprys en die markwaarde van die voorraad in die tyd van die oefening. Opsie termyn: Die lengte van die tyd die werknemer kan die opsie hou voordat dit verval. Vesting: Die vereiste waaraan voldoen moet word ten einde die reg om die opsie-gewoonlik voortsetting van die diens uit te oefen vir 'n spesifieke tydperk of die vergadering van 'n prestasie doel het. 'N Maatskappy verleen 'n werknemer opsies om 'n bepaalde aantal aandele te koop teen 'n vaste toelaag prys. Die opsies vestig oor 'n tydperk van die tyd of wanneer sekere individue, groepe, of korporatiewe doelwitte nagekom word. Sommige maatskappye stel tydgebaseerde vestiging skedules, maar toelaat opsies om gouer as prestasiedoelwitte voldoen vestig. Sodra gevestig, die werknemer kan die opsie op die toekenning prys te eniger tyd meer as die opsie termyn tot die vervaldatum te oefen. Byvoorbeeld, kan 'n werknemer die reg om 1000 aandele te koop teen 10 per aandeel word toegestaan. Die opsies vestig 25 per jaar oor vier jaar en het 'n termyn van 10 jaar. As die voorraad styg, sal die werknemer 10 betaal per aandeel tot die voorraad te koop. Die verskil tussen die 10 subsidie prys en die uitoefeningsprys is die verspreiding. As die voorraad gaan na 25 ná sewe jaar, en die werknemer uitoefen al die opsies, sal die verspreiding wees 15 per aandeel. Soorte Options Opsies is óf aansporing voorraad opsies (ISOs) of nonqualified voorraad opsies (NSOs), wat soms as nonstatutory voorraad opsies verwys. Wanneer 'n werknemer 'n NSO uitoefen, die verspreiding van oefening is belasbare aan die werknemer as gewone inkomste, selfs al is die aandele nog nie verkoop word. 'N ooreenstemmende bedrag aftrekbaar deur die maatskappy. Daar is geen wetlik verplig hou tydperk vir die aandele na oefening, hoewel die maatskappy 'n mens kan lê. Enige daaropvolgende wins of verlies op die aandele na oefening belas as 'n kapitaalwins of verlies wanneer die optionee die aandele verkoop. 'N ISO stel 'n werknemer om (1) uit te stel belasting op die opsie vanaf die datum van uitoefening tot die datum van die verkoop van die onderliggende aandele, en (2) belasting betaal op sy of haar hele wins op kapitaalwins belasting, eerder as gewone inkomste belastingkoerse. Sekere voorwaardes voldoen moet word om te kwalifiseer vir ISO behandeling: Die werknemer moet die voorraad na die oefening datum en vir twee jaar na die toekenningsdatum hou vir ten minste een jaar. Slegs 100,000 van aandele-opsies kan eers uitgeoefen kan in enige kalenderjaar geword. Dit word gemeet aan die opsies billike markwaarde op die toekenningsdatum. Dit beteken dat slegs 100,000 in skenking prys waarde kan in aanmerking kom om uitgeoefen in enige een jaar geword. As daar oorvleueling vestiging, soos sou optree as opsies jaarliks toegeken en vestig geleidelik, moet maatskappye uitstaande ISOs spoor om die bedrae wat onder verskillende toekennings raak gevestig sal nie meer as 100,000 in waarde in 'n enkele jaar te verseker. Enige gedeelte van 'n ISO gee dat die limiet oorskry word beskou as 'n NSO. Die uitoefeningsprys moet nie minder as die markprys van die maatskappy se voorraad op die datum van die skenking wees. Slegs werknemers kan kwalifiseer vir ISOs. Die opsie moet op grond van 'n skriftelike plan wat deur aandeelhouers goedgekeur word toegestaan en wat spesifiseer hoeveel aandele onder die plan as ISOs uitgereik kan word en identifiseer die klas van werknemers in aanmerking kom om die opsies te ontvang. Opsies moet binne 10 jaar vanaf die datum van die raad van direkteure aanneming van die plan word toegestaan. Die opsie uitgeoefen moet word binne 10 jaar van die datum van toekenning. As, ten tyde van die toekenning, die werknemer beskik oor meer as 10 van die stembevoegdheid van alle uitstaande voorraad van die maatskappy, moet die ISO uitoefeningsprys ten minste 110 van die markwaarde van die voorraad op daardie datum wees en mag nie 'n termyn van meer as vyf jaar. As al die reëls vir ISOs voldoen, dan is die uiteindelike verkoop van die aandele word 'n kwalifiserende ingesteldheid, en die werknemer betaal langtermyn kapitaalwinsbelasting op die totale toename in die waarde tussen die toekenning prys en die verkoop prys. Die maatskappy het nie 'n belastingaftrekking te neem wanneer daar 'n kwalifiserende ingesteldheid. As jy egter daar is 'n diskwalifiserende ingesteldheid, meestal omdat die werknemer oefeninge en verkoop die aandele voor die vergadering van die vereiste hou tydperke, die verspreiding van oefening is belasbare om die werknemer by gewone inkomste belasting tariewe. Enige toename of afname in die aandele waarde tussen oefening en verkoop word teen kapitaalwinste tariewe. In hierdie geval, kan die maatskappy die verspreiding trek op oefening. Enige tyd 'n werknemer uitoefen ISOs en nie die onderliggende aandele te verkoop teen die einde van die jaar, die verspreiding van die opsie op oefening is 'n voorkeur item vir doeleindes van die alternatiewe minimum belasting (AMT). So selfs al is die aandele nie kan verkoop, die oefening vereis dat die werknemer om die wins terug te voeg op oefening, saam met ander AMT voorkeur items om te sien of 'n alternatiewe minimum belasting betaling verskuldig is. In teenstelling, kan NSOs uitgereik word aan enigiemand-werknemers, direkteure, konsultante, verskaffers, kliënte, ens Daar is geen spesiale belastingvoordele vir NSOs egter. Soos 'n ISO, is daar geen belasting op die toestaan van die opsie, maar wanneer dit uitgeoefen word, die verspreiding tussen die toekenning en uitoefeningsprys is belasbaar as gewone inkomste. Die maatskappy ontvang 'n ooreenstemmende belastingaftrekking. Let wel: As die uitoefeningsprys van die NSO minder as billike markwaarde is, is dit onderhewig aan die uitgestelde vergoeding reëls kragtens artikel 409A van die Internal Revenue Code en kan belas word teen vestiging en die opsie ontvanger onderhewig aan boetes. Oefening n Opsie Daar is verskeie maniere om 'n voorraad opsie uit te oefen: deur die gebruik van kontant om die aandele te koop, deur die uitruil van aandele die optionee reeds besit (dikwels bekend as 'n voorraad ruil), deur te werk met 'n aandelemakelaar om 'n dieselfde dag koop nie, of deur die uitvoering van 'n sell-to-cover transaksie (hierdie laaste twee word dikwels genoem kontantlose oefeninge, hoewel die term eintlik sluit ander oefening metodes wat hier beskryf word, asook), wat effektief bepaal dat aandele sal verkoop word aan die uitoefeningsprys dek en moontlik die belasting. Enige een maatskappy egter kan voorsiening maak vir net een of twee van hierdie alternatiewe. Private maatskappye nie op dieselfde dag aan te bied of te verkoop-to-cover verkope, en nie selde, die uitoefening of verkoop van die verkry deur middel van oefening totdat die maatskappy verkoop word of gaan openbare aandele beperk. Rekeningkunde Onder reëls vir die groep se ekwiteitvergoedingskemas om doeltreffend te wees in 2006 (FAS 123 (R)), maatskappye moet 'n opsie-waardasiemodel te gebruik gebruik om die huidige waarde van al opsie toekennings bereken vanaf die datum van toekenning en wys dit as 'n uitgawe op hul inkomste state. Die erkende koste moet aangepas word op grond van vestiging ervaring (so ongevestigde aandele tel nie as 'n las teen vergoeding). Beperk Stock beperk voorraad planne bied werknemers met die reg om aandele teen billike markwaarde of 'n afslag, of werknemers te koop kan aandele ontvang teen geen koste. Maar die aandele werknemers verkry is nie regtig aan hulle behoort nog-hulle kan nie die besit van hulle totdat bepaalde beperkinge verval neem. Mees algemeen, die vestiging beperking verval indien die werknemer voortgaan om te werk vir die maatskappy vir 'n sekere aantal jare, dikwels 3-5. Tydgebaseerde beperkings kan al verval in 'n keer of geleidelik. Enige beperkings opgelê kan word, egter. Die maatskappy kan byvoorbeeld beperk die aandele tot sekere korporatiewe, departementele of individuele prestasie doelwitte bereik. Met beperkte voorraad eenhede (RSUs), werknemers nie eintlik aandele ontvang tot op die beperkings verval. In effek, RSUs is soos Phantom voorraad gevestig in aandele in plaas van kontant. Met beperkte voorraad toekennings, kan maatskappye kies of om dividende te betaal, gee stemreg, of gee die werknemer ander voordele van 'n aandeelhouer voor vestiging. (As jy dit doen met RSUs snellers bestraffende belasting aan die werknemer kragtens die belasting reëls vir uitgestelde vergoeding.) Wanneer werknemers toegeken beperk voorraad, hulle het die reg om te maak wat 'n Artikel 83 (b) verkiesing genoem. As hulle die verkiesing, is hulle belas teen gewone inkomste belasting tariewe op die winskoop element van die toekenning ten tyde van die toekenning. As die aandele net toegestaan aan die werknemer, dan is die winskoop element is hulle volle waarde. As 'n teenprestasie betaal, dan is die belasting is gebaseer op die verskil tussen wat betaal word en die billike markwaarde ten tyde van die toekenning. As die volle prys betaal, is daar geen belasting. Enige toekomstige verandering in die waarde van die aandele tussen die indiening en die verkoop is dan belas as kapitaalwins of verlies, nie gewone inkomste. 'N Werknemer wat nie maak 'n 83 (b) verkiesing moet gewone inkomste belasting te betaal op die verskil tussen die prys betaal vir die aandele bedrag en hul billike markwaarde wanneer die beperkings verval. Daaropvolgende veranderinge in die waarde is kapitaalwinste of verliese. Ontvangers van RSUs word nie toegelaat om Artikel 83 (b) verkiesing te maak. Die werkgewer kry 'n belastingaftrekking net vir bedrae waarop werknemers inkomstebelasting moet betaal, ongeag of 'n Artikel 83 (b) verkiesing gemaak. 'N Artikel 83 (b) verkiesing dra 'n risiko. Indien die werknemer maak die verkiesing en betaal belasting, maar die beperkings nooit verval, het die werknemer nie die betaal terugbetaal belasting te kry, en ook nie die werknemer kry die aandele. Beperkte voorraad rekeningkundige parallel opsie rekeningkundige in die meeste opsigte. As die enigste beperking is tydgebaseerde vestiging, maatskappye verantwoordelik is vir 'n beperkte voorraad deur die eerste bepaling van die totale vergoeding koste ten tyde van die toekenning word gemaak. Dit is egter geen opsiewaardasiemodel gebruik. Indien die werknemer bloot 1000 beperkte aandele ter waarde van 10 per aandeel gegee, dan 'n 10,000 koste word erken. Indien die werknemer die aandele teen billike waarde koop, is geen koste aangeteken as daar 'n afslag, wat tel as 'n koste. Die koste word dan afgeskryf oor die periode van vestiging totdat die beperkings verval. Omdat die rekenpligtige is gebaseer op die aanvanklike koste, sal maatskappye met 'n lae aandeelpryse vind dat 'n vestiging vereiste vir die toekenning beteken hul rekeningkundige koste sal baie laag wees. As vestiging is afhanklik van prestasie, dan skat die maatskappy toe die prestasie doel is geneig om te bereik en erken die koste meer as die verwagte vestigingstydperk. As die prestasie toestand nie gebaseer is op voorraad prysbewegings, is die erkende bedrag aangepas vir toekennings wat nie verwag word om te vestig of wat nooit hoef vestig as dit gebaseer is op voorraad prysbewegings, is dit nie aangepas om toekennings wat Arent verwag om te besin of dit nie berus. Beperkte voorraad is nie onderhewig aan die nuwe uitgestelde vergoeding plan reëls, maar RSUs is. Phantom Stock en aandeelwaarderingsregte aandeelwaarderingsregte (AWR'e) en Phantom voorraad is baie soortgelyk konsepte. Beide in wese is bonus planne wat nie die reg het om 'n toekenning wat gebaseer is op die waarde van die maatskappy se voorraad, vandaar die terme waardering regte en Phantom ontvang verleen voorraad, maar eerder. AWR'e verskaf tipies die werknemer met 'n kontant of aandele betaling gebaseer op die toename in die waarde van 'n bepaalde aantal aandele oor 'n spesifieke tydperk van die tyd. Phantom voorraad bied 'n kontant of aandele bonus gebaseer op die waarde van 'n bepaalde aantal aandele, wat betaal moet word aan die einde van 'n bepaalde tydperk van die tyd. AWRe mag nie 'n spesifieke nedersetting datum soos opsies, kan die werknemers buigsaamheid in wanneer om te kies om die SAR oefen het. Phantom voorraad kan dividend gelyk betalings bied AWR'e wou nie. Wanneer die uitbetaling gedoen word, is die waarde van die toekenning belas as gewone inkomste vir die werknemer en is aftrekbaar vir die werkgewer. Sommige Phantom planne kondisioneer die ontvangs van die toekenning op die vergadering van sekere doelwitte, soos verkope, wins, of ander teikens. Hierdie planne verwys dikwels na hul Phantom voorraad as prestasie-eenhede. Phantom voorraad en SARS kan gegee word aan iemand, maar as hulle in die breë uitgedeel aan werknemers en ontwerp om uit te betaal met die beëindiging, is daar 'n moontlikheid dat hulle aftree-planne sal oorweeg word en sal onderhewig wees aan die federale aftreeplan reëls. Versigtig plan strukturering kan hierdie probleem te vermy. Omdat SAID en Phantom planne is in wese kontantbonusse, moet maatskappye om uit te vind hoe om te betaal vir hulle. Selfs al toekennings uitbetaal word in aandele, sal werknemers wil die aandele te verkoop, ten minste in voldoende hoeveelhede om hul belasting te betaal. Maak die maatskappy net 'n belofte om te betaal, of is dit regtig ter syde gestel die fondse As die toekenning betaal in voorraad, is daar 'n mark vir die voorraad As dit is net 'n belofte, sal werknemers glo die voordeel is as Phantom as die voorraad As dit in opsy gesit vir hierdie doel werklike fondse, sal die maatskappy word om na-belasting dollars ter syde en nie in die besigheid. Baie klein, groei-georiënteerde maatskappye kan nie bekostig om dit te doen. Die fonds kan ook onderhewig wees aan oortollige opgehoopte verdienste belasting. Aan die ander kant, as werknemers gegee aandele, die aandele kan betaal word deur kapitaalmarkte indien die maatskappy openbaar of deur acquirers gaan indien die maatskappy verkoop. Phantom voorraad en kontantvereffende AWR'e is onderhewig aan aanspreeklikheid rekeningkunde, wat beteken dat die rekeningkundige koste verbonde aan hulle is nie vereffen voordat hulle uitbetaal of verval. Vir kontantvereffende SARS, is die vergoeding koste vir toekennings beraam elke kwartaal met behulp van 'n opsie-waardasiemodel te gebruik dan trued-up wanneer die SAR vereffen vir Phantom voorraad, word die onderliggende waarde bereken elke kwartaal en trued-up deur die datum finale vereffening . Phantom voorraad behandel op dieselfde manier as uitgestelde vergoeding kontant. In teenstelling, as 'n Kong vas in voorraad, dan is die rekeningkundige is dieselfde as vir 'n opsie. Die maatskappy moet die billike waarde van die toekenning by toekenning aan te teken en koste ratably erken oor die verwagte diens tydperk. As die toekenning is-prestasie berus, moet die maatskappy skat hoe lank dit sal neem om die doel te bereik. As die prestasiemeting is gekoppel aan die maatskappy se aandele prys, moet dit 'n opsie-waardasiemodel te gebruik gebruik om te bepaal wanneer en indien die doel bereik sal word. Werknemer voorraad aankoop Planne (ESPPs) werknemer voorraad aankoop planne (ESPPs) is formele planne te laat werknemers om geld opsy gesit oor 'n tydperk van die tyd (genoem 'n offer tydperk), gewoonlik uit belasbare betaalstaat aftrekkings, te koop voorraad aan die einde van die offer tydperk. Planne kan gekwalifiseer kragtens artikel 423 van die Internal Revenue Code of nie-gekwalifiseerde. Gekwalifiseerde planne laat werknemers om kapitaalwins behandeling te neem op enige winste uit voorraad onder die plan verkry indien reëls soortgelyk aan dié vir ISOs voldoen, veral wat aandele gehou word vir 'n jaar na die uitoefening van die opsie om voorraad en twee jaar te koop nadat die eerste dag van die offer tydperk. Kwalifiserende ESPPs het 'n aantal reëls, die belangrikste: Slegs werknemers van die werkgewer borg die ESPP en werknemers van ouer of filiaalmaatskappye mag deelneem. Planne moet deur aandeelhouers goedgekeur word binne 12 maande voor of na plan aanneming. Alle werknemers met twee jaar van diens moet ingesluit, met sekere uitsonderings toegelaat vir deeltydse en tydelike werknemers sowel as hoogs vergoed werknemers. Werknemers besit van meer as 5 van die kapitaalvoorraad van die maatskappy kan nie ingesluit word. Geen werknemer kan koop meer as 25,000 in aandele, wat gebaseer is op die aandele billike markwaarde aan die begin van die offer tydperk in 'n enkele kalenderjaar. Die maksimum termyn van 'n offer tydperk mag nie langer as 27 maande, tensy die koopprys is slegs gebaseer is op die billike markwaarde ten tyde van die aankoop, in welke geval die offer tydperke tot vyf jaar verleng mag word. Die plan kan bied vir tot 'n 15 afslag op óf die prys aan die begin of einde van die aanbieding tydperk, of 'n keuse van die laer van die twee. Beplan nie aan hierdie vereistes voldoen is nonqualified en geen spesiale belasting voordele nie dra nie. In 'n tipiese ESPP, werknemers in te skryf in die plan en wys hoeveel sal afgetrek word van hul paychecks. Tydens 'n offer tydperk, die deelnemende werknemers fondse gereeld afgetrek van hul salaris (op 'n nabelaste grondslag) en gehou in aangewese rekeninge ter voorbereiding van die voorraad aankoop. Aan die einde van die aanbieding tydperk, is elke deelnemers opgehoopte fondse gebruik om aandele te koop, gewoonlik op 'n bepaalde afslag (tot 15) van die markwaarde. Dit is baie algemeen om 'n blik terug funksie waarin die prys van die werknemer betaal is gebaseer op die laer van die prys aan die begin van die offer tydperk of die prys aan die einde van die aanbieding tydperk het. Gewoonlik, 'n ESPP kan deelnemers om te onttrek van die plan voor die aanbieding eindig en het hul opgehoopte fondse aan hulle terugbesorg word. Dit is ook algemeen in staat te stel deelnemers wat in die plan bly om die tempo van hul betaalstaat aftrekkings verander soos die tyd gaan aan. Werknemers word nie belas totdat hulle die voorraad te verkoop. Soos met aansporing voorraad opsies, daar is 'n een jaar / twee jaar hou tydperk om te kwalifiseer vir 'n spesiale belasting behandeling. Indien die werknemer die voorraad vir minstens een jaar na die aankoop datum en twee jaar na die begin van die offer tydperk hou, is daar 'n kwalifiserende ingesteldheid, en die werknemer betaal gewone inkomstebelasting op die minste van (1) sy of haar werklike wins en (2) die verskil tussen die voorraad waarde aan die begin van die offer tydperk en die afslagprys as van daardie datum. Enige ander wins of verlies is 'n langtermyn-kapitaal wins of verlies. As die hou tydperk is nie tevrede is nie, is daar 'n diskwalifiserende ingesteldheid, en die werknemer betaal gewone inkomstebelasting op die verskil tussen die koopprys en die voorraad waarde as van die aankoop datum. Enige ander wins of verlies is 'n kapitale wins of verlies. As die plan bied nie meer as 'n 5 afslag op die billike markwaarde van die aandele ten tye van oefening en het nie 'n blik terug kenmerk, is daar geen vergoeding koste vir rekeningkundige doeleindes. Andersins, moet die toekennings in berekening gebring word min of meer dieselfde as enige ander soort voorraad option. How Do Stock Options en RSUs Verskil O ne van die grootste veranderinge in die struktuur van Silicon Valley vergoeding private maatskappy oor die afgelope vyf jaar is die toenemende gebruik van beperkte Stock Eenhede (RSUs). Ive is in die tegnologie-onderneming meer as 30 jaar en die res van die tyd voorraad opsies het byna uitsluitlik die manier waarop opstart werknemers gedeel in hul werkgewers sukses. Dit verander alles in 2007 toe Microsoft in Facebook belê. Om te verstaan waarom RSUs na vore gekom as 'n gewilde vorm van vergoeding, moet ons kyk na hoe RSUs en voorraad opsies verskil. Geskiedenis van die Stock Opsie in Silicon Valley Meer as 40 jaar gelede 'n baie intelligente prokureur in Silicon Valley ontwerp om 'n kapitaalstruktuur vir starters wat gehelp het om die hoë-tegnologie boom te fasiliteer. Sy plan was om 'n stelsel wat aantreklik vir Venture Kapitaliste was en met dien verstande werknemers 'n beduidende aansporing om die waarde van hul maatskappye groei te bou. Om sy doel te bereik het hy 'n kapitaalstruktuur wat Convertible Preferred Stock uitgereik aan die kapitaliste en Gemeenskaplike Venture Stock (in die vorm van aandele-opsies) aan werknemers. Die preferente aandele sou uiteindelik omskep in Common Stock indien die maatskappy om te gaan openbaar of ontslae verkry, maar sou unieke regte wat sou 'n voorkeur aandeel verskyn meer waardevol as 'n gemeenskaplike aandeel het. Ek sê verskyn, want dit was hoogs onwaarskynlik dat die voorkeur Aandeel unieke regte, soos die moontlikheid van dividende en voorkeurtoegang tot die opbrengs van 'n likwidasie, sal ooit 'n rol speel. Maar die voorkoms van 'n groter waarde vir die preferente aandele toegelaat maatskappye te regverdig om die IRS die uitreiking van opsies om Common Stock koop teen 'n uitoefeningsprys gelyk aan 10/01 ste die prys per aandeel deur die beleggers betaal. Beleggers was gelukkig om 'n veel laer uitoefeningsprys as die prys wat hulle vir hul voorkeur Stock betaal omdat dit didnt skep toegeneem verwatering en dit verskaf 'n geweldige aansporing om uitstaande individue te lok om te werk vir hul portefeulje maatskappye het. Hierdie stelsel didnt veel verander tot ongeveer 10 jaar gelede, toe die IRS besluit dat pryse opsies teen slegs 1/10 ste die prys van die mees onlangse prys deur buite beleggers betaal verteenwoordig te groot 'n onbelaste voordeel ten tyde van die opsie toestaan. 'N nuwe vereiste is geplaas op maatskappye direksies (die amptelike uitreikers van aandele-opsies) om opsie staking pryse (die prys waarteen jy jou gesonde Stock kon koop) teen die billike markwaarde van die gemeenskaplike Stock ten tye van die opsie is ingestel uitgereik. Dit vereis borde om evaluerings (ook bekend as 409A evaluerings in verwysing na die artikel van die IRS kode wat leiding verskaf oor die hantering van belasting-aandeel-gebaseerde instrumente toegestaan as vergoeding) van hul gemeenskaplike Stock vanaf derdeparty-waardasie kundiges te soek. 8230build 'n stelsel wat aantreklik vir Venture Kapitaliste was en met dien verstande werknemers 'n beduidende aansporing om die waarde van hul maatskappye te groei. Die uitreiking van aandele-opsies met uitoefeningspryse onder die billike markwaarde van die gemeenskaplike Stock sal lei tot die ontvanger met 'n belasting te betaal op die bedrag waarmee die markwaarde groter as die koste om te oefen. Evaluerings nagestreef ongeveer elke ses maande aan werkgewers loop die risiko van die aangaan van hierdie belasting te vermy. Die gewaardeerde waarde van die gemeenskaplike Stock (en dus die opsie uitoefeningsprys) kom dikwels in ongeveer 1/3 ST die waarde van die jongste prys deur buite beleggers betaal, hoewel die metode van berekening van die billike markwaarde is veel meer kompleks. Hierdie stelsel gaan voort om 'n aantreklike aansporing bied aan werknemers in alle maar een geval wanneer 'n maatskappy samel geld in 'n waardasie goed in meer as wat die meeste mense regverdig sou oorweeg. Microsoft belegging in Facebook in 2007 is 'n perfekte voorbeeld. Laat ek verduidelik hoekom. Facebook het alles verander In 2007 Facebook besluit om 'n korporatiewe vennoot om sy advertensies te verkoop versnel terwyl dit gebou sy eie verkope span betrek. Google en Microsoft meegeding vir die eer van die verkope van Facebooks advertensies. Teen die tyd dat Microsoft desperaat val agter Google in die wedloop vir die soektog adverteer. Dit wou die vermoë om bundel sy soek advertensies met Facebook advertensies om dit 'n mededingende voordeel te gee teen Google. Microsoft het dan 'n baie gesonde verstand ding om die Facebook deal te wen. Dit verstaan uit jare van 'n belegging in 'n klein maatskappye wat openbare beleggers nie waardeer waardering verdien uit beleggings. Hulle gee net oor verdienste uit herhalende bedrywighede. Daarom is die prys Microsoft was bereid om te betaal om te belê in Facebook didnt saak, sodat hulle aangebied om te belê 200 miljoen teen 'n 4 miljard waardasie as deel van die reseller ooreenkoms. Dit was beskou as absurd deur byna almal in die belegging wêreld, veral gegewe dat Facebook gegenereer jaarlikse inkomste van net 153.000.000 in 2007. Microsoft kan maklik bekostig om te verloor 200 miljoen gegewe sy meer as 15000000000 kontant voorraad, maar selfs dit is onwaarskynlik omdat Microsoft het die reg om eers terugbetaal in die geval Facebook verkry deur iemand anders. Die uiters hoë waardering het 'n werwing nagmerrie vir Facebook. Hoe gaan hulle nuwe werknemers te lok as hul voorraad opsies werent werd nie totdat die maatskappy gegenereer waarde van meer as 1,3 miljard (die waarskynlike nuwe gewaardeerde waarde van die gemeenskaplike Stock 03/01 RD van 4 miljard) Gee die RSU. Wat is RSUs RSUs (of Restriced Stock Eenhede) is gewone aandele onderhewig aan vestiging en dikwels ander beperkings. In die geval van Facebook RSUs, was hulle nie werklike gewone aandele, maar 'n skim voorraad wat kan verhandel in vir gewone aandele ná die maatskappy het die publiek of verkry is. Voor Facebook, is RSUs byna uitsluitlik gebruik word vir werknemers in die openbare maatskappy. Private maatskappye geneig om nie te RSUs reik omdat die ontvanger waarde (die aantal RSUs keer die uiteindelike likwidasie prys / aandeel) of die waarde van die maatskappy waardeer ontvang. Om hierdie rede, baie mense, insluitende myself, moenie dink hulle is 'n gepaste aansporing vir 'n private maatskappy werknemer wat gefokus moet op die groei van die waarde van haar aandele. gesê dat dit RSUs is 'n ideale oplossing vir 'n maatskappy wat nodig het om 'n aandele aansporing voorsien in 'n omgewing waar die huidige maatskappy waardasie is nie geneig om te bereik / geregverdig vir 'n paar jaar. As gevolg hiervan is dit baie algemeen onder maatskappye wat Financieringen op waardasies van meer as 1 miljard euro het gesluit (Voorbeelde sluit Airbnb, Dropbox, Square en Twitter), maar is nie dikwels by vroeë stadium maatskappye. Jou kilometers kan wissel Werknemers moet verwag om minder RSUs ontvang as voorraad opsies vir dieselfde volwassenheid werk / maatskappy omdat RSUs het waarde onafhanklik van hoe goed die maatskappy wat dit uitreik voer post toekenning. Jy moet die getalle in ons Startup Vergoeding Tool afslag deur ongeveer 10 tot die toepaslike aantal RSUs bepaal vir elke private maatskappy werk, want ons instrument is gebaseer op private maatskappy voorraad opsie data. In vergelyking moet jy verwag om ongeveer 1/3 soveel RSUs kry as jy in opsies sal ontvang by 'n openbare maatskappy. Laat my bied 'n private maatskappy voorbeeld te illustreer. Stel jou voor 'n maatskappy met 10 miljoen aandele uitstaande wat net 'n finansiering teen 100 per aandeel, wat vertaal na 'n 1-miljard-dollar waardasie voltooi. As ons geweet het met sekerheid sê dat die maatskappy uiteindelik die moeite werd 300 per aandeel sou wees, dan sou ons nodig het om uit te reik 11 minder RSUs as voorraad opsies om dieselfde netto waarde te lewer aan die werknemer. Here8217s 'n eenvoudige grafiek om jou te help die voorbeeld te visualiseer. Ons weet nooit wat die uiteindelike waarde van die maatskappy sal wees nie, maar jy moet altyd verwag om minder RSUs ontvang vir dieselfde werk op dieselfde verwagte waarde te kry, want RSUs hoef nie 'n uitoefeningsprys. RSUs en aandele-opsies het baie verskillende belastinghantering Die finale groot verskil tussen RSUs en aandele-opsies is die manier waarop hulle belas. Ons bedek hierdie onderwerp in detail in Bestuur Gevestigde RSUs Soos 'n kontantbonus amp Oorweeg verkoop. Die bottom line is RSUs is sodra hulle gevestigde en vloeibare geword belas. In die meeste gevalle sal jou werkgewer 'n paar van jou RSUs as betaling vir belasting verskuldig ten tye van vestiging te weerhou. In sommige gevalle kan jy die opsie gegee word om die belastings verskuldig met kontant voorhande, sodat jy al gevestigde RSUs behou betaal. In beide gevalle jou RSUs word belas teen gewone inkomste belasting, wat so hoog as 48 (federale staat) kan wees, afhangende van die waarde van jou RSUs en die toestand waarin jy woon. Soos ons verduidelik in die bogenoemde blog post, hou op om jou RSUs is gelykstaande aan die maak van die besluit om meer van jou onderneming voorraad aan te koop teen die huidige prys. In teenstelling, is opsies nie belas totdat hulle uitgeoefen. As jy jou opsies uit te oefen voor die waarde van die opsies het toegeneem en liasseer 'n 83 (b) verkiesing (kyk altyd jou 83 (b)), dan sal jy nie verskuldig enige belasting totdat dit verkoop. As jy vashou aan hulle, in hierdie geval vir ten minste 'n jaar ná oefening, dan is jy sal belas word teen kapitaalwinste tariewe, wat baie laer as gewone inkomste belasting (maksimum van ongeveer 36 teen 48) is. As jy jou opsies uit te oefen nadat hulle in waarde toeneem, maar voordat jy vloeistof is, dan is jy waarskynlik 'n Alternatiewe Minimum belasting skuld. Ons raai u konsulteer met 'n belastingadviseur voordat dié besluit. Sien asseblief 11 vrae te vra wanneer jy 'n belasting rekenmeester om te leer hoe om 'n belasting adviseur te kies. Die meeste mense nie hul opsies uit te oefen totdat hulle werkgewer openbare gegaan. Op daardie stadium is dit moontlik om uit te oefen en te verkoop ten minste genoeg aandele aan die gewone inkomstebelasting verskuldig op die waardering van die opsies dek. Die goeie nuus is, in teenstelling met RSUs, kan jy die uitoefening van jou opsies om 'n punt in die tyd uit te stel wanneer jou belastingkoers is relatief laag. Byvoorbeeld jy kan wag totdat jy 'n huis te koop en in staat is om die meeste van jou verband betaling en Real Estate belasting aftrek. Of jy kan wag totdat jy voordeel trek uit belastingverliese deur 'n belegging bestuur diens soos Wealthfront geoes. Ons is hier om te help RSUs en aandele-opsies is ontwerp vir baie verskillende doeleindes. Dis hoekom die belasting behandeling en bedrag wat jy kan verwag om te ontvang verskil soveel. Ons glo dat 'n beter begrip van hoe die gebruik daarvan ontwikkel jy in staat wees om beter besluite te neem oor wat 'n billike aanbod en wanneer om te verkoop sal wees. Ons is ook baie bewus van hoe kompleks en spesifieke jou eie besluitneming dus kan voel vry om op te volg met vrae in ons kommentaar afdeling hulle is geneig om te help om ander te bewys as well. Die inligting wat hier verskaf is vir opvoedkundige doeleindes alleenlik en is nie bedoel as belastingadvies. Wealthfront verteenwoordig nie op enige wyse wat die hierin beskryf uitkomste sal lei tot 'n bepaalde belasting gevolg. Voornemende beleggers moet verleen met hul persoonlike belasting adviseurs met betrekking tot die belastinggevolge gebaseer op hul besondere omstandighede. Wealthfront aanvaar geen verantwoordelikheid vir die belastinggevolge vir enige belegger van 'n transaksie. Verwante poste:
No comments:
Post a Comment